ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಹೂಡಿಕೆಗಾಗಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPSಗಳನ್ನು ಹೋಲಿಕೆ ಮಾಡಿ. ದರಗಳು, ಅಪಾಯಗಳು, ತೆರಿಗೆ ಮತ್ತು ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅವುಗಳ ಸೂಕ್ತತೆಯನ್ನು ತಿಳಿಯಿರಿ. ಹಣದುಬ್ಬರದಿಂದ ನಿಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊವನ್ನು ರಕ್ಷಿಸಲು ತಿಳುವಳಿಕೆಯುಳ್ಳ ನಿರ್ಧಾರಗಳನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಿ.
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು vs. TIPS: ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳಿಗೆ ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ಮಾರ್ಗದರ್ಶಿ
ಹಣದುಬ್ಬರವು ಜಾಗತಿಕವಾಗಿ ಕೊಳ್ಳುವ ಶಕ್ತಿ ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆಯ ಆದಾಯದ ಮೇಲೆ ಪರಿಣಾಮ ಬೀರುವ ಒಂದು ನಿರಂತರ ಆರ್ಥಿಕ ಶಕ್ತಿಯಾಗಿದೆ. ಆದ್ದರಿಂದ, ವಿಶ್ವಾದ್ಯಂತ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊಗಳನ್ನು ಅದರ ಸವೆತದ ಪರಿಣಾಮಗಳಿಂದ ರಕ್ಷಿಸಲು ಕಾರ್ಯತಂತ್ರಗಳನ್ನು ಹೆಚ್ಚಾಗಿ ಹುಡುಕುತ್ತಿದ್ದಾರೆ. ಎರಡು ಜನಪ್ರಿಯ ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳೆಂದರೆ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಟ್ರೆಷರಿ ಇನ್‌ಫ್ಲೇಷನ್-ಪ್ರೊಟೆಕ್ಟೆಡ್ ಸೆಕ್ಯುರಿಟೀಸ್ (TIPS). ಇವೆರಡೂ ಹೂಡಿಕೆಗಳನ್ನು ಹಣದುಬ್ಬರದಿಂದ ರಕ್ಷಿಸುವ ಗುರಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿದ್ದರೂ, ಅವು ವಿಭಿನ್ನವಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತವೆ ಮತ್ತು ವಿಶಿಷ್ಟ ಅನುಕೂಲಗಳು ಮತ್ತು ಅನಾನುಕೂಲಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ. ಈ ಮಾರ್ಗದರ್ಶಿಯು ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ದೃಷ್ಟಿಕೋನದಿಂದ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳ ಸಮಗ್ರ ಹೋಲಿಕೆಯನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತದೆ, ಅವುಗಳ ಕಾರ್ಯವಿಧಾನಗಳು, ಪ್ರಯೋಜನಗಳು, ಅಪಾಯಗಳು ಮತ್ತು ವಿವಿಧ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿಗಳಿಗೆ ಅವುಗಳ ಸೂಕ್ತತೆಯನ್ನು ಪರಿಶೋಧಿಸುತ್ತದೆ.
ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವುದು
ಹಣದುಬ್ಬರ ಎಂದರೇನು?
ಹಣದುಬ್ಬರ ಎಂದರೆ ಸರಕು ಮತ್ತು ಸೇವೆಗಳ ಸಾಮಾನ್ಯ ಬೆಲೆ ಮಟ್ಟ ಏರುವ ದರ, ಇದರ ಪರಿಣಾಮವಾಗಿ ಹಣದ ಕೊಳ್ಳುವ ಶಕ್ತಿ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ. ಹೆಚ್ಚಿದ ಬೇಡಿಕೆ, ಪೂರೈಕೆ ಸರಪಳಿಯ ಅಡಚಣೆಗಳು ಮತ್ತು ವಿತ್ತೀಯ ನೀತಿ ನಿರ್ಧಾರಗಳು ಸೇರಿದಂತೆ ವಿವಿಧ ಅಂಶಗಳು ಹಣದುಬ್ಬರಕ್ಕೆ ಕಾರಣವಾಗಬಹುದು. ವಿಭಿನ್ನ ಆರ್ಥಿಕ ಪರಿಸ್ಥಿತಿಗಳಲ್ಲಿ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಸೂಕ್ಷ್ಮ ವ್ಯತ್ಯಾಸಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವುದು ಉತ್ತಮ ಹೂಡಿಕೆ ನಿರ್ಧಾರಗಳನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಲು ನಿರ್ಣಾಯಕವಾಗಿದೆ.
ಹಣದುಬ್ಬರ ಸಂರಕ್ಷಣೆಯ ಅವಶ್ಯಕತೆ
ಹಣದುಬ್ಬರವು ಹೂಡಿಕೆಗಳ ನೈಜ ಮೌಲ್ಯವನ್ನು ಸವೆಸುತ್ತದೆ, ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಂತಹ ಸ್ಥಿರ-ಆದಾಯದ ಆಸ್ತಿಗಳ ಮೇಲೆ. ಹಣದುಬ್ಬರ ದರವು ಹೂಡಿಕೆಯ ಮೇಲಿನ ನಾಮಮಾತ್ರದ ಆದಾಯವನ್ನು ಮೀರಿದರೆ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕೊಳ್ಳುವ ಶಕ್ತಿಯಲ್ಲಿ ನೈಜ ನಷ್ಟವನ್ನು ಅನುಭವಿಸುತ್ತಾರೆ. ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳು ಗ್ರಾಹಕ ಬೆಲೆ ಸೂಚ್ಯಂಕ (CPI) ಅಥವಾ ಅಂತಹುದೇ ಹಣದುಬ್ಬರ ಮಾಪನಗಳಲ್ಲಿನ ಬದಲಾವಣೆಗಳನ್ನು ಪ್ರತಿಬಿಂಬಿಸಲು ತಮ್ಮ ಆದಾಯವನ್ನು ಸರಿಹೊಂದಿಸುವ ಮೂಲಕ ಇದನ್ನು ಎದುರಿಸುವ ಗುರಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ, ಇದರಿಂದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕಾಲಾನಂತರದಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ ನೈಜ ಕೊಳ್ಳುವ ಶಕ್ತಿಯನ್ನು ಉಳಿಸಿಕೊಳ್ಳುತ್ತಾರೆ.
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ಒಂದು ಅವಲೋಕನ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಎಂದರೇನು?
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಯು.ಎಸ್. ಖಜಾನೆ ಇಲಾಖೆಯಿಂದ ನೀಡಲಾಗುವ ಉಳಿತಾಯ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಾಗಿವೆ. ಇವು ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ಉಳಿತಾಯವನ್ನು ಹಣದುಬ್ಬರದಿಂದ ರಕ್ಷಿಸಲು ವಿನ್ಯಾಸಗೊಳಿಸಲಾಗಿದೆ. ಐ-ಬಾಂಡ್ ಮೇಲಿನ ಬಡ್ಡಿ ದರವು ಸ್ಥಿರ ದರ (ಬಾಂಡ್‌ನ ಜೀವಿತಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಸ್ಥಿರವಾಗಿರುತ್ತದೆ) ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರ ದರದ (ಎಲ್ಲಾ ನಗರ ಗ್ರಾಹಕರಿಗಾಗಿ ಗ್ರಾಹಕ ಬೆಲೆ ಸೂಚ್ಯಂಕ (CPI-U) ದಲ್ಲಿನ ಬದಲಾವಣೆಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಎರಡು ಬಾರಿ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ) ಸಂಯೋಜನೆಯಾಗಿದೆ. ಈ ರಚನೆಯು ಬಾಂಡ್‌ನ ಆದಾಯವು ಹಣದುಬ್ಬರಕ್ಕೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿರುವುದನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತದೆ.
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತವೆ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಮುಖಬೆಲೆಯಲ್ಲಿ ಖರೀದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಮಾಸಿಕ ಬಡ್ಡಿಯನ್ನು ಗಳಿಸುತ್ತವೆ, ಇದನ್ನು ಅರ್ಧವಾರ್ಷಿಕವಾಗಿ ಸಂಯೋಜಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ. ಗಳಿಸಿದ ಬಡ್ಡಿಗೆ ರಾಜ್ಯ ಮತ್ತು ಸ್ಥಳೀಯ ತೆರಿಗೆಗಳಿಂದ ವಿನಾಯಿತಿ ನೀಡಲಾಗುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಅರ್ಹ ಉನ್ನತ ಶಿಕ್ಷಣ ವೆಚ್ಚಗಳಿಗಾಗಿ ಬಳಸಿದರೆ ಫೆಡರಲ್ ತೆರಿಗೆಗಳಿಂದಲೂ ವಿನಾಯಿತಿ ಪಡೆಯಬಹುದು. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು 30 ವರ್ಷಗಳ ನಂತರ ಅಂತಿಮ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯನ್ನು ತಲುಪುತ್ತವೆ. ನೀವು ಅವುಗಳನ್ನು ಒಂದು ವರ್ಷದ ನಂತರ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಬಹುದಾದರೂ, ಐದು ವರ್ಷಗಳ ಮೊದಲು ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ಹಿಂದಿನ ಮೂರು ತಿಂಗಳ ಬಡ್ಡಿಯನ್ನು ದಂಡವಾಗಿ ಕಳೆದುಕೊಳ್ಳಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ.
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳ ಪ್ರಮುಖ ಲಕ್ಷಣಗಳು
- ಬಡ್ಡಿ ದರ: ಸ್ಥಿರ ದರ ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರ ದರವನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿರುತ್ತದೆ.
- ಹಣದುಬ್ಬರ ಹೊಂದಾಣಿಕೆ: CPI-U ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಎರಡು ಬಾರಿ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
- ಖರೀದಿ ಮಿತಿ: ಎಲೆಕ್ಟ್ರಾನಿಕ್ ಆಗಿ ಪ್ರತಿ ವ್ಯಕ್ತಿಗೆ ಪ್ರತಿ ಕ್ಯಾಲೆಂಡರ್ ವರ್ಷಕ್ಕೆ $10,000, ಮತ್ತು ತೆರಿಗೆ ಮರುಪಾವತಿ ಮೂಲಕ ಕಾಗದದ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚುವರಿ $5,000.
- ತೆರಿಗೆ ಅನುಕೂಲಗಳು: ರಾಜ್ಯ ಮತ್ತು ಸ್ಥಳೀಯ ತೆರಿಗೆಗಳಿಂದ ವಿನಾಯಿತಿ; ಅರ್ಹ ಶಿಕ್ಷಣ ವೆಚ್ಚಗಳಿಗೆ ಫೆಡರಲ್ ತೆರಿಗೆ ವಿನಾಯಿತಿ.
- ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳುವಿಕೆ: ಒಂದು ವರ್ಷದ ನಂತರ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಬಹುದು; ಐದು ವರ್ಷಗಳ ಮೊದಲು ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ಮೂರು ತಿಂಗಳ ಬಡ್ಡಿಯ ದಂಡ.
- ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ: 30 ವರ್ಷಗಳು.
ಐ-ಬಾಂಡ್ ಆದಾಯದ ಉದಾಹರಣೆ
ನೀವು 1.30% ಸ್ಥಿರ ದರ ಮತ್ತು 3.00% ಹಣದುಬ್ಬರ ದರದೊಂದಿಗೆ ಐ-ಬಾಂಡ್ ಖರೀದಿಸುತ್ತೀರಿ ಎಂದು ಭಾವಿಸೋಣ. ಮೊದಲ ಆರು ತಿಂಗಳ ಸಂಯೋಜಿತ ಬಡ್ಡಿ ದರವು 4.30% ಆಗಿರುತ್ತದೆ. ಅಂದರೆ ನಿಮ್ಮ ಬಾಂಡ್ ಆ ಆರು ತಿಂಗಳಲ್ಲಿ ಸರಿಸುಮಾರು 2.15% (4.30% ರ ಅರ್ಧ) ಗಳಿಸುತ್ತದೆ. ನಂತರ ಹಣದುಬ್ಬರ ದರವನ್ನು ಪ್ರತಿ ಆರು ತಿಂಗಳಿಗೊಮ್ಮೆ ಮರುಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ, ಇದು ಪ್ರಸ್ತುತ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಪರಿಸ್ಥಿತಿಗಳನ್ನು ಪ್ರತಿಬಿಂಬಿಸುತ್ತದೆ. ಈ ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯು ಏರುತ್ತಿರುವ ಅಥವಾ ಇಳಿಯುತ್ತಿರುವ ಬೆಲೆಗಳ ವಿರುದ್ಧ ರಕ್ಷಣೆ ನೀಡುತ್ತದೆ.
TIPS: ಒಂದು ಅವಲೋಕನ
TIPS ಎಂದರೇನು?
ಟ್ರೆಷರಿ ಇನ್‌ಫ್ಲೇಷನ್-ಪ್ರೊಟೆಕ್ಟೆಡ್ ಸೆಕ್ಯುರಿಟೀಸ್ (TIPS) ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಾಗಿವೆ, ಇವುಗಳ ಮೂಲಧನವನ್ನು ಗ್ರಾಹಕ ಬೆಲೆ ಸೂಚ್ಯಂಕ (CPI-U) ದಲ್ಲಿನ ಬದಲಾವಣೆಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ. ಹಣದುಬ್ಬರ ಹೆಚ್ಚಾದಾಗ, ಮೂಲಧನ ಹೆಚ್ಚಾಗುತ್ತದೆ; ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತ ಸಂಭವಿಸಿದಾಗ, ಮೂಲಧನ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ. TIPS ಗಳನ್ನು ಹೂಡಿಕೆದಾರರನ್ನು ಹಣದುಬ್ಬರದಿಂದಾಗಿ ಕೊಳ್ಳುವ ಶಕ್ತಿಯ ನಷ್ಟದಿಂದ ರಕ್ಷಿಸಲು ವಿನ್ಯಾಸಗೊಳಿಸಲಾಗಿದೆ, ಬೆಲೆ ಏರಿಕೆಗೆ ಅನುಗುಣವಾದ ಆದಾಯವನ್ನು ಒದಗಿಸುವ ಮೂಲಕ.
TIPS ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತವೆ
TIPS ಗಳನ್ನು 5, 10 ಮತ್ತು 30 ವರ್ಷಗಳ ಅವಧಿಗೆ ಮಾರಾಟ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. TIPS ಮೇಲಿನ ಬಡ್ಡಿ ದರ ಸ್ಥಿರವಾಗಿರುತ್ತದೆ, ಆದರೆ ಬಡ್ಡಿ ಪಾವತಿಗಳು ಬದಲಾಗುತ್ತವೆ ಏಕೆಂದರೆ ಅವು ಹಣದುಬ್ಬರ-ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯ ಮೂಲಧನದ ಮೇಲೆ ಆಧಾರಿತವಾಗಿವೆ. ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯ ಮೂಲಧನ ಅಥವಾ ಮೂಲ ಮೂಲಧನ, ಯಾವುದು ಹೆಚ್ಚಿದೆಯೋ ಅದನ್ನು ಪಡೆಯುತ್ತಾರೆ, ಇದು ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದಿಂದ ರಕ್ಷಣೆ ನೀಡುವುದನ್ನು ಖಚಿತಪಡಿಸುತ್ತದೆ.
TIPS ನ ಪ್ರಮುಖ ಲಕ್ಷಣಗಳು
- ಮೂಲಧನ ಹೊಂದಾಣಿಕೆ: CPI-U ದಲ್ಲಿನ ಬದಲಾವಣೆಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
- ಸ್ಥಿರ ಬಡ್ಡಿ ದರ: ಹಣದುಬ್ಬರ-ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯ ಮೂಲಧನದ ಮೇಲೆ ಸ್ಥಿರ ಬಡ್ಡಿ ದರವನ್ನು ಪಾವತಿಸುತ್ತದೆ.
- ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ ಅವಧಿಗಳು: 5, 10, ಮತ್ತು 30-ವರ್ಷಗಳ ಅವಧಿಗಳಲ್ಲಿ ಲಭ್ಯವಿದೆ.
- ತೆರಿಗೆ: ಬಡ್ಡಿ ಆದಾಯ ಮತ್ತು ಮೂಲಧನದಲ್ಲಿನ ವಾರ್ಷಿಕ ಹೆಚ್ಚಳ ಎರಡಕ್ಕೂ ಫೆಡರಲ್ ಆದಾಯ ತೆರಿಗೆಗೆ ಒಳಪಟ್ಟಿರುತ್ತದೆ (ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯವರೆಗೆ ಸ್ವೀಕರಿಸದಿದ್ದರೂ ಸಹ).
- ಲಭ್ಯತೆ: ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿಯಿಂದ ನೇರವಾಗಿ ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ, ಬ್ರೋಕರ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ, ಅಥವಾ TIPS ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಇಟಿಎಫ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ ಖರೀದಿಸಬಹುದು.
- ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತ ಸಂರಕ್ಷಣೆ: ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯ ಮೂಲಧನ ಅಥವಾ ಮೂಲ ಮೂಲಧನದಲ್ಲಿ ಯಾವುದು ಹೆಚ್ಚಿದೆಯೋ ಅದನ್ನು ಪಡೆಯುತ್ತಾರೆ.
TIPS ಆದಾಯದ ಉದಾಹರಣೆ
ನೀವು 1.00% ಸ್ಥಿರ ಬಡ್ಡಿ ದರದೊಂದಿಗೆ TIPS ನಲ್ಲಿ $1,000 ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ್ದೀರಿ ಎಂದು ಊಹಿಸಿ. ವರ್ಷದಲ್ಲಿ ಹಣದುಬ್ಬರ 2.00% ಆಗಿದ್ದರೆ, ಮೂಲಧನ $1,020 ಕ್ಕೆ ಹೆಚ್ಚಾಗುತ್ತದೆ. ಆಗ ನೀವು $1,020 ಮೇಲೆ 1.00% ಬಡ್ಡಿಯನ್ನು ಪಡೆಯುತ್ತೀರಿ, ಅದು $10.20 ಆಗುತ್ತದೆ. ಮುಂದಿನ ವರ್ಷ, ಹಣದುಬ್ಬರ 2.00% ನಲ್ಲಿ ಉಳಿದುಕೊಂಡರೆ, ನಿಮ್ಮ ಮೂಲಧನ ಮತ್ತೆ ಹೆಚ್ಚಾಗುತ್ತದೆ, ಮತ್ತು ನಿಮ್ಮ ಬಡ್ಡಿ ಪಾವತಿ ಹೊಸ, ಹೆಚ್ಚಿನ ಮೂಲಧನದ ಮೇಲೆ ಆಧಾರಿತವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದ ಪರಿಸರದಲ್ಲಿಯೂ ಸಹ, ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ ನಿಮ್ಮ ಮೂಲ ಮೂಲಧನವನ್ನಾದರೂ ಪಡೆಯುವುದು ಖಚಿತ.
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು vs. TIPS: ಒಂದು ವಿವರವಾದ ಹೋಲಿಕೆ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಅಥವಾ TIPS ಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕೆ ಎಂಬ ಬಗ್ಗೆ ತಿಳುವಳಿಕೆಯುಳ್ಳ ನಿರ್ಧಾರ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಲು, ಅವುಗಳನ್ನು ಹಲವಾರು ಪ್ರಮುಖ ಅಂಶಗಳ ಮೇಲೆ ಹೋಲಿಸುವುದು ಅತ್ಯಗತ್ಯ:
1. ಬಡ್ಡಿ ದರ ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರ ಹೊಂದಾಣಿಕೆ
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: CPI-U ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಎರಡು ಬಾರಿ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುವ ಸ್ಥಿರ ದರ ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರ ದರವನ್ನು ಒಳಗೊಂಡ ಸಂಯೋಜಿತ ದರವನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ.
- TIPS: CPI-U ದಲ್ಲಿನ ಬದಲಾವಣೆಗಳ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುವ ಮೂಲಧನದ ಮೇಲೆ ಸ್ಥಿರ ಬಡ್ಡಿ ದರವನ್ನು ಪಾವತಿಸುತ್ತವೆ.
ಒಳನೋಟ: ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಸಂಭಾವ್ಯವಾಗಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆರಂಭಿಕ ಬಡ್ಡಿ ದರವನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ, ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಸ್ಥಿರ ದರ ಆಕರ್ಷಕವಾಗಿದ್ದಾಗ. ಆದಾಗ್ಯೂ, TIPS ಮೂಲಧನಕ್ಕೆ ನಿರಂತರ ಹಣದುಬ್ಬರ ಹೊಂದಾಣಿಕೆಗಳನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ, ಇದು ನಿರಂತರ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಪರಿಸರದಲ್ಲಿ ಪ್ರಯೋಜನಕಾರಿಯಾಗಬಹುದು. ನಿರ್ಧಾರ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುವಾಗ ಚಾಲ್ತಿಯಲ್ಲಿರುವ ಸ್ಥಿರ ದರಗಳು ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರದ ನಿರೀಕ್ಷೆಗಳನ್ನು ಗಮನಿಸುವುದು ಅತ್ಯಗತ್ಯ.
2. ಖರೀದಿ ಮಿತಿಗಳು
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ಎಲೆಕ್ಟ್ರಾನಿಕ್ ಆಗಿ ಪ್ರತಿ ವ್ಯಕ್ತಿಗೆ ಪ್ರತಿ ಕ್ಯಾಲೆಂಡರ್ ವರ್ಷಕ್ಕೆ $10,000, ಮತ್ತು ತೆರಿಗೆ ಮರುಪಾವತಿ ಮೂಲಕ ಕಾಗದದ ಬಾಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚುವರಿ $5,000 ಕ್ಕೆ ಸೀಮಿತವಾಗಿದೆ.
- TIPS: ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಖರೀದಿ ಮಿತಿಗಳಿಲ್ಲ; ಬ್ರೋಕರ್‌ಗಳು ಅಥವಾ ಫಂಡ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ ಮಿತಿಗಳು ಅನ್ವಯವಾಗಬಹುದು.
ಒಳನೋಟ: ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಕಟ್ಟುನಿಟ್ಟಾದ ಖರೀದಿ ಮಿತಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ, ಇದು ಸಣ್ಣ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅಥವಾ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ, ಸೀಮಿತ ಪ್ರಮಾಣದ ಹಣದುಬ್ಬರ ರಕ್ಷಣೆ ಬಯಸುವವರಿಗೆ ಹೆಚ್ಚು ಸೂಕ್ತವಾಗಿದೆ. TIPS ದೊಡ್ಡ ಹೂಡಿಕೆಗಳಿಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ನಮ್ಯತೆಯನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ.
3. ತೆರಿಗೆ
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ರಾಜ್ಯ ಮತ್ತು ಸ್ಥಳೀಯ ತೆರಿಗೆಗಳಿಂದ ವಿನಾಯಿತಿ. ಫೆಡರಲ್ ತೆರಿಗೆಗಳನ್ನು ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳುವವರೆಗೆ ಅಥವಾ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯವರೆಗೆ ಮುಂದೂಡಬಹುದು. ಅರ್ಹ ಶಿಕ್ಷಣ ವೆಚ್ಚಗಳಿಗೆ ಬಳಸಿದರೆ ತೆರಿಗೆ ವಿನಾಯಿತಿ ಸಾಧ್ಯ.
- TIPS: ಬಡ್ಡಿ ಆದಾಯ ಮತ್ತು ಮೂಲಧನದಲ್ಲಿನ ವಾರ್ಷಿಕ ಹೆಚ್ಚಳ ಎರಡಕ್ಕೂ ಫೆಡರಲ್ ಆದಾಯ ತೆರಿಗೆಗೆ ಒಳಪಟ್ಟಿರುತ್ತದೆ (ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯವರೆಗೆ ಸ್ವೀಕರಿಸದಿದ್ದರೂ ಸಹ).
ಒಳನೋಟ: ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಹೆಚ್ಚು ಅನುಕೂಲಕರ ತೆರಿಗೆ ಚಿಕಿತ್ಸೆಯನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ, ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಶಿಕ್ಷಣಕ್ಕಾಗಿ ಉಳಿತಾಯ ಮಾಡುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅಥವಾ ಹೆಚ್ಚಿನ ತೆರಿಗೆ ಇರುವ ರಾಜ್ಯಗಳಲ್ಲಿರುವವರಿಗೆ. TIPS ನಿಂದ ಬರುವ ಫ್ಯಾಂಟಮ್ ಆದಾಯ (ಇನ್ನೂ ಸ್ವೀಕರಿಸದ ಮೂಲಧನದ ಹೆಚ್ಚಳದ ಮೇಲೆ ತೆರಿಗೆ ವಿಧಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ) ಕೆಲವು ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಒಂದು ಅನಾನುಕೂಲವಾಗಬಹುದು.
4. ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳುವಿಕೆ ಮತ್ತು ದ್ರವ್ಯತೆ
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ಒಂದು ವರ್ಷದ ನಂತರ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಬಹುದು. ಐದು ವರ್ಷಗಳ ಮೊದಲು ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ಹಿಂದಿನ ಮೂರು ತಿಂಗಳ ಬಡ್ಡಿಯನ್ನು ದಂಡವಾಗಿ ಕಳೆದುಕೊಳ್ಳಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ.
- TIPS: ದ್ವಿತೀಯ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಖರೀದಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಬಹುದು, ಇದು ಹೆಚ್ಚಿನ ದ್ರವ್ಯತೆಯನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತದೆ. TIPS ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಇಟಿಎಫ್‌ಗಳು ಇನ್ನೂ ಹೆಚ್ಚಿನ ದ್ರವ್ಯತೆಯನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ.
ಒಳನೋಟ: TIPS ದ್ವಿತೀಯ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ವ್ಯಾಪಾರ ಮಾಡಬಹುದಾದ ಕಾರಣ ಹೆಚ್ಚಿನ ದ್ರವ್ಯತೆಯನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಕಡಿಮೆ ದ್ರವ್ಯತೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ, ಮೊದಲ ಐದು ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ಬೇಗನೆ ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ದಂಡವಿದೆ. ದ್ರವ್ಯತೆ ಒಂದು ಪ್ರಮುಖ ಕಾಳಜಿಯಾಗಿದ್ದರೆ, TIPS ಅಥವಾ TIPS ಫಂಡ್‌ಗಳು ಹೆಚ್ಚು ಸೂಕ್ತವಾಗಿರಬಹುದು.
5. ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತ ಸಂರಕ್ಷಣೆ
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದ ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ, ಬಡ್ಡಿ ದರದ ಹಣದುಬ್ಬರ ಅಂಶವು ಋಣಾತ್ಮಕವಾಗಿರಬಹುದು, ಆದರೆ ಸಂಯೋಜಿತ ದರವು ಸೊನ್ನೆಗಿಂತ ಕೆಳಗೆ ಇಳಿಯಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ.
- TIPS: ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದ ಸಮಯದಲ್ಲಿ ಮೂಲಧನವನ್ನು ಕೆಳಕ್ಕೆ ಸರಿಹೊಂದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ, ಆದರೆ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಹೊಂದಾಣಿಕೆಯ ಮೂಲಧನ ಅಥವಾ ಮೂಲ ಮೂಲಧನದಲ್ಲಿ ಯಾವುದು ಹೆಚ್ಚಿದೆಯೋ ಅದನ್ನು ಪಡೆಯುತ್ತಾರೆ.
ಒಳನೋಟ: ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಎರಡೂ ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದ ವಿರುದ್ಧ ರಕ್ಷಣೆ ನೀಡುತ್ತವೆ. CPI ಬಾಂಡ್‌ನ ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ ಗಣನೀಯವಾಗಿ ಇಳಿದರೂ ಸಹ, ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ ನಿಮ್ಮ ಮೂಲ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನಾದರೂ ನೀವು ಪಡೆಯುತ್ತೀರಿ ಎಂದು TIPS ಖಾತರಿಪಡಿಸುತ್ತದೆ.
6. ಪ್ರವೇಶಿಸುವಿಕೆ
- ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು: ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿಯಿಂದ ನೇರವಾಗಿ ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ಖರೀದಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
- TIPS: ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿಯಿಂದ ನೇರವಾಗಿ ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ, ಬ್ರೋಕರ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ, ಅಥವಾ TIPS ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಇಟಿಎಫ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ ಖರೀದಿಸಬಹುದು.
ಒಳನೋಟ: TIPS ಖರೀದಿಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಮಾರ್ಗಗಳನ್ನು ನೀಡುತ್ತವೆ, ಇದು ಬ್ರೋಕರೇಜ್ ಖಾತೆಗಳನ್ನು ಬಳಸಲು ಅಥವಾ ಫಂಡ್‌ಗಳ ಮೂಲಕ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಆದ್ಯತೆ ನೀಡುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ನಮ್ಯತೆಯನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತದೆ. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಕೇವಲ ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ಲಭ್ಯವಿವೆ.
7. ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಸೂಕ್ತತೆ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಎರಡನ್ನೂ ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿಯಿಂದ ನೀಡಲಾಗಿದ್ದರೂ, ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಅವುಗಳ ಸೂಕ್ತತೆಯು ಹಲವಾರು ಅಂಶಗಳ ಮೇಲೆ ಅವಲಂಬಿತವಾಗಿದೆ. ಅಂತರರಾಷ್ಟ್ರೀಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ, ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳು, ಮತ್ತು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊದ ಒಟ್ಟಾರೆ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಣವನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬೇಕು.
ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಯು.ಎಸ್. ಡಾಲರ್‌ಗಳಲ್ಲಿವೆ, ಅಂದರೆ ಅಂತರರಾಷ್ಟ್ರೀಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯಕ್ಕೆ ಒಡ್ಡಿಕೊಳ್ಳುತ್ತಾರೆ. ವಿನಿಮಯ ದರಗಳಲ್ಲಿನ ಏರಿಳಿತಗಳು ಈ ಹೂಡಿಕೆಗಳ ನೈಜ ಆದಾಯದ ಮೇಲೆ ಪರಿಣಾಮ ಬೀರಬಹುದು, ಅವುಗಳನ್ನು ತಮ್ಮ ಸ್ಥಳೀಯ ಕರೆನ್ಸಿಗೆ ಪರಿವರ್ತಿಸಿದಾಗ. ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಜಪಾನ್‌ನಲ್ಲಿನ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಖರೀದಿಸಿದರೆ ಮತ್ತು ಜಪಾನೀಸ್ ಯೆನ್ ಯು.ಎಸ್. ಡಾಲರ್ ವಿರುದ್ಧ ಬಲಗೊಂಡರೆ, ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳ ಮೇಲಿನ ಆದಾಯವು ಯೆನ್‌ಗೆ ಪರಿವರ್ತಿಸಿದಾಗ ಕಡಿಮೆಯಾಗಬಹುದು.
ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳು
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳಿಂದ ಬರುವ ಬಡ್ಡಿ ಆದಾಯವು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ನಿವಾಸಿಯೇತರ ವಿದೇಶಿಯರಿಗೆ ಯು.ಎಸ್. ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳಿಗೆ ಒಳಪಟ್ಟಿರುತ್ತದೆ. ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆ ದರವು ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ನಿವಾಸದ ದೇಶ ಮತ್ತು ಯು.ಎಸ್. ಮತ್ತು ಆ ದೇಶದ ನಡುವಿನ ಯಾವುದೇ ಅನ್ವಯವಾಗುವ ತೆರಿಗೆ ಒಪ್ಪಂದಗಳ ಮೇಲೆ ಅವಲಂಬಿತವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಈ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಲು ತೆರಿಗೆ ಸಲಹೆಗಾರರನ್ನು ಸಂಪರ್ಕಿಸಬೇಕು.
ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಣ
ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ತಮ್ಮ ಒಟ್ಟಾರೆ ಹೂಡಿಕೆ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊಗೆ ಹೇಗೆ ಹೊಂದಿಕೊಳ್ಳುತ್ತವೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬೇಕು. ವಿಭಿನ್ನ ಆಸ್ತಿ ವರ್ಗಗಳು ಮತ್ತು ಕರೆನ್ಸಿಗಳಲ್ಲಿ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಣ ಮಾಡುವುದು ಅಪಾಯವನ್ನು ತಗ್ಗಿಸಲು ಸಹಾಯ ಮಾಡುತ್ತದೆ. ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಯುರೋಪ್‌ನಲ್ಲಿನ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊದ ಒಂದು ಭಾಗವನ್ನು ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಅಥವಾ TIPS ಗಳಿಗೆ ಹಂಚಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು, ಇದು ಯೂರೋ ಅಥವಾ ಇತರ ಕರೆನ್ಸಿಗಳಲ್ಲಿನ ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿರುವ ವಿಶಾಲ ಸ್ಥಿರ-ಆದಾಯದ ತಂತ್ರದ ಭಾಗವಾಗಿ.
ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಪ್ರಾಯೋಗಿಕ ಉದಾಹರಣೆಗಳು
ಸನ್ನಿವೇಶ 1: ಹಣದುಬ್ಬರ ಸಂರಕ್ಷಣೆ ಬಯಸುವ ಜರ್ಮನ್ ಹೂಡಿಕೆದಾರ
ಯುರೋಝೋನ್‌ನಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚುತ್ತಿರುವ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಬಗ್ಗೆ ಚಿಂತಿತರಾಗಿರುವ ಜರ್ಮನ್ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು TIPS ನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವುದನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು. TIPS ಯು.ಎಸ್. ಡಾಲರ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಇದ್ದರೂ, ಅವು ಜಾಗತಿಕ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಪ್ರವೃತ್ತಿಗಳ ವಿರುದ್ಧ ರಕ್ಷಣೆ ನೀಡುತ್ತವೆ. ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಯು.ಎಸ್. ಬ್ರೋಕರೇಜ್ ಖಾತೆ ಅಥವಾ TIPS ಇಟಿಎಫ್ ಮೂಲಕ TIPS ಗಳನ್ನು ಖರೀದಿಸಬಹುದು. ಆದಾಗ್ಯೂ, ಅವರು ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಯೂರೋ ಮತ್ತು ಯು.ಎಸ್. ಡಾಲರ್ ನಡುವಿನ ವಿನಿಮಯ ದರಗಳ ಏರಿಳಿತಗಳ ಸಂಭಾವ್ಯ ಪರಿಣಾಮದ ಬಗ್ಗೆ ತಿಳಿದಿರಬೇಕು. ಅವರು ಯು.ಎಸ್. ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಲು ತೆರಿಗೆ ಸಲಹೆಗಾರರನ್ನು ಸಹ ಸಂಪರ್ಕಿಸಬೇಕು.
ಸನ್ನಿವೇಶ 2: ಯು.ಎಸ್. ನಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಆಸ್ಟ್ರೇಲಿಯಾದ ವಲಸಿಗ
ಯು.ಎಸ್. ನಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಮತ್ತು ಕೆಲಸ ಮಾಡುತ್ತಿರುವ ಆಸ್ಟ್ರೇಲಿಯಾದ ವಲಸಿಗರಿಗೆ ಹಣದುಬ್ಬರ ಸಂರಕ್ಷಣೆಗಾಗಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಆಕರ್ಷಕ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿರಬಹುದು. ಅವರು ಯು.ಎಸ್. ನಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವುದರಿಂದ, ಅವರಿಗೆ ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯದ ಬಗ್ಗೆ ಕಡಿಮೆ ಚಿಂತೆ ಇರುತ್ತದೆ. ಅವರು ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ನೇರವಾಗಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಖರೀದಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ರಾಜ್ಯ ಮತ್ತು ಸ್ಥಳೀಯ ತೆರಿಗೆ ವಿನಾಯಿತಿಯಿಂದ ಪ್ರಯೋಜನ ಪಡೆಯಬಹುದು. ಅವರು ತಮ್ಮ ಮಕ್ಕಳ ಶಿಕ್ಷಣಕ್ಕಾಗಿ ಹಣವನ್ನು ಬಳಸಲು ಯೋಜಿಸಿದರೆ, ಅವರು ಫೆಡರಲ್ ತೆರಿಗೆ ವಿನಾಯಿತಿಗೆ ಅರ್ಹರಾಗಿರಬಹುದು. ವರ್ಷಕ್ಕೆ $10,000 ಖರೀದಿ ಮಿತಿಯು ಅವರ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿಗಳಿಗೆ ಸಾಕಾಗುತ್ತದೆ, ಮತ್ತು ಅವರು ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ತಮ್ಮ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ನಿರ್ವಹಿಸುವ ಸರಳತೆಯನ್ನು ಮೆಚ್ಚುತ್ತಾರೆ.
ಸನ್ನಿವೇಶ 3: ವೈವಿಧ್ಯಮಯ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊ ಹೊಂದಿರುವ ಕೆನಡಾದ ಹೂಡಿಕೆದಾರ
ಉತ್ತಮವಾಗಿ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಿಸಿದ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊ ಹೊಂದಿರುವ ಕೆನಡಾದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಸ್ಥಿರ-ಆದಾಯ ತಂತ್ರದ ಭಾಗವಾಗಿ ಸಣ್ಣ ಭಾಗವನ್ನು TIPS ಗಳಿಗೆ ಹಂಚಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. ಅವರು ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳಿಗೆ ಪ್ರವೇಶ ನೀಡುವ ಕೆನಡಾದ ಬ್ರೋಕರೇಜ್ ಖಾತೆಯ ಮೂಲಕ TIPS ಗಳನ್ನು ಖರೀದಿಸಬಹುದು ಅಥವಾ ಕೆನಡಾದ ಎಕ್ಸ್‌ಚೇಂಜ್‌ನಲ್ಲಿ ವ್ಯಾಪಾರವಾಗುವ TIPS ಇಟಿಎಫ್‌ನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. ಅವರು ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಕೆನಡಿಯನ್ ಡಾಲರ್ ಮತ್ತು ಯು.ಎಸ್. ಡಾಲರ್ ನಡುವಿನ ವಿನಿಮಯ ದರಗಳ ಏರಿಳಿತಗಳ ಸಂಭಾವ್ಯ ಪರಿಣಾಮವನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬೇಕು. ಅವರು ಯು.ಎಸ್. ಟ್ರೆಷರಿ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಲು ತೆರಿಗೆ ಸಲಹೆಗಾರರನ್ನು ಸಹ ಸಂಪರ್ಕಿಸಬೇಕು.
ಅನುಕೂಲಗಳು ಮತ್ತು ಅನಾನುಕೂಲಗಳ ಸಾರಾಂಶ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು
ಅನುಕೂಲಗಳು:
- ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ಖರೀದಿಸಲು ಮತ್ತು ನಿರ್ವಹಿಸಲು ಸರಳ.
- ರಾಜ್ಯ ಮತ್ತು ಸ್ಥಳೀಯ ತೆರಿಗೆಗಳಿಂದ ವಿನಾಯಿತಿ.
- ಅರ್ಹ ಶಿಕ್ಷಣ ವೆಚ್ಚಗಳಿಗೆ ಸಂಭಾವ್ಯ ಫೆಡರಲ್ ತೆರಿಗೆ ವಿನಾಯಿತಿ.
- ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತದಿಂದಾಗಿ ಮೂಲಧನವನ್ನು ಕಳೆದುಕೊಳ್ಳುವ ಅಪಾಯವಿಲ್ಲ.
ಅನಾನುಕೂಲಗಳು:
- ಸೀಮಿತ ಖರೀದಿ ಮೊತ್ತ (ಎಲೆಕ್ಟ್ರಾನಿಕ್ ಆಗಿ ವರ್ಷಕ್ಕೆ $10,000, ಜೊತೆಗೆ ತೆರಿಗೆ ಮರುಪಾವತಿ ಮೂಲಕ $5,000).
- ಕಡಿಮೆ ದ್ರವ್ಯತೆ; ಮೊದಲ ಐದು ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ಬೇಗನೆ ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ದಂಡ.
- ಬ್ರೋಕರೇಜ್ ಖಾತೆಗಳಲ್ಲಿ ಅಥವಾ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಖರೀದಿಸಲು ಲಭ್ಯವಿಲ್ಲ.
- ಅಂತರರಾಷ್ಟ್ರೀಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳು.
TIPS
ಅನುಕೂಲಗಳು:
- ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಖರೀದಿ ಮಿತಿಗಳಿಲ್ಲ.
- ಹೆಚ್ಚು ದ್ರವ್ಯತೆ; ದ್ವಿತೀಯ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯಲ್ಲಿ ಖರೀದಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ಮಾರಾಟ ಮಾಡಬಹುದು.
- ಬ್ರೋಕರ್‌ಗಳು, ಫಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು ಟ್ರೆಷರಿಡೈರೆಕ್ಟ್ ಮೂಲಕ ಖರೀದಿಸಲು ಲಭ್ಯವಿದೆ.
- ಹಣದುಬ್ಬರವಿಳಿತ ಸಂರಕ್ಷಣೆ; ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯಲ್ಲಿ ಕನಿಷ್ಠ ಮೂಲ ಮೂಲಧನವನ್ನು ಪಡೆಯುವುದು ಖಚಿತ.
ಅನಾನುಕೂಲಗಳು:
- ಬಡ್ಡಿ ಮತ್ತು ವಾರ್ಷಿಕ ಮೂಲಧನ ಹೊಂದಾಣಿಕೆಗಳ ಮೇಲೆ ಫೆಡರಲ್ ಆದಾಯ ತೆರಿಗೆಗೆ ಒಳಪಟ್ಟಿರುತ್ತದೆ.
- ಸಂಭಾವ್ಯ ಫ್ಯಾಂಟಮ್ ಆದಾಯ (ಇನ್ನೂ ಸ್ವೀಕರಿಸದ ಮೂಲಧನದ ಹೆಚ್ಚಳದ ಮೇಲೆ ತೆರಿಗೆ ವಿಧಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ).
- ಅಂತರರಾಷ್ಟ್ರೀಯ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳು.
ಜಾಗತಿಕ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊಗಳಿಗಾಗಿ ಕಾರ್ಯತಂತ್ರದ ಪರಿಗಣನೆಗಳು
ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊದಲ್ಲಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಅಥವಾ TIPS ಗಳನ್ನು ಸಂಯೋಜಿಸುವಾಗ, ಈ ಕೆಳಗಿನ ಕಾರ್ಯತಂತ್ರದ ಅಂಶಗಳನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಿ:
1. ಹಣದುಬ್ಬರದ ನಿರೀಕ್ಷೆಗಳು
ನಿಮ್ಮ ದೇಶದಲ್ಲಿ ಮತ್ತು ಜಾಗತಿಕವಾಗಿ ಭವಿಷ್ಯದ ಹಣದುಬ್ಬರ ದರಗಳ ಬಗ್ಗೆ ನಿಮ್ಮ ನಿರೀಕ್ಷೆಗಳನ್ನು ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡಿ. ನೀವು ದೀರ್ಘಕಾಲದ ಅಧಿಕ ಹಣದುಬ್ಬರದ ಅವಧಿಯನ್ನು ನಿರೀಕ್ಷಿಸಿದರೆ, ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಎರಡೂ ಮೌಲ್ಯಯುತ ರಕ್ಷಣೆ ನೀಡಬಹುದು. ನಿಮ್ಮ ಹಣದುಬ್ಬರದ ದೃಷ್ಟಿಕೋನವನ್ನು ಪರಿಷ್ಕರಿಸಲು ಆರ್ಥಿಕ ಸೂಚಕಗಳು, ಕೇಂದ್ರ ಬ್ಯಾಂಕ್ ನೀತಿಗಳು ಮತ್ತು ತಜ್ಞರ ಮುನ್ಸೂಚನೆಗಳನ್ನು ಗಮನಿಸಿ.
2. ಹೂಡಿಕೆಯ ಅವಧಿ
ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯ ಸಮಯಾವಧಿಯನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಿ. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಉಳಿತಾಯ ಗುರಿಗಳಿಗೆ ಹೆಚ್ಚು ಸೂಕ್ತವಾಗಿವೆ, ಏಕೆಂದರೆ ಅವು 30 ವರ್ಷಗಳ ನಂತರ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿ ಆಗುತ್ತವೆ ಮತ್ತು ಮೊದಲ ಐದು ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ಬೇಗನೆ ಪಡೆದುಕೊಂಡರೆ ದಂಡವಿದೆ. TIPS 5, 10, ಮತ್ತು 30-ವರ್ಷಗಳ ಅವಧಿಗಳಲ್ಲಿ ಲಭ್ಯವಿದೆ, ಇದು ಹೆಚ್ಚಿನ ನಮ್ಯತೆಯನ್ನು ನೀಡುತ್ತದೆ. ನಿಮ್ಮ ಹಣದುಬ್ಬರ-ಸಂರಕ್ಷಿತ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳ ಮೆಚ್ಯೂರಿಟಿಯನ್ನು ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿಗಳಿಗೆ ಹೊಂದಿಸಿ.
3. ತೆರಿಗೆ ಯೋಜನೆ
ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಗಳ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಾಡಲು ಸಮಗ್ರ ತೆರಿಗೆ ಯೋಜನೆಯನ್ನು ಅಭಿವೃದ್ಧಿಪಡಿಸಿ. ನಿಮ್ಮ ದೇಶದಲ್ಲಿ ಮತ್ತು ಯು.ಎಸ್. ನಲ್ಲಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಲು ತೆರಿಗೆ ಸಲಹೆಗಾರರನ್ನು ಸಂಪರ್ಕಿಸಿ. ತೆರಿಗೆ-ಅನುಕೂಲಕರ ಖಾತೆಗಳು ಮತ್ತು ಕಾರ್ಯತಂತ್ರಗಳ ಲಾಭ ಪಡೆಯಲು ನಿಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊವನ್ನು ಉತ್ತಮಗೊಳಿಸಿ.
4. ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ ನಿರ್ವಹಣೆ
ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯವನ್ನು ನಿರ್ವಹಿಸಲು ಹೆಡ್ಜಿಂಗ್ ಅಥವಾ ನಿಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊವನ್ನು ವಿಭಿನ್ನ ಕರೆನ್ಸಿಗಳಲ್ಲಿ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಿಸುವಂತಹ ಕಾರ್ಯತಂತ್ರಗಳನ್ನು ಜಾರಿಗೆ ತನ್ನಿ. ಪ್ರತಿಕೂಲ ವಿನಿಮಯ ದರ ಚಲನೆಗಳಿಂದ ರಕ್ಷಿಸಲು ಕರೆನ್ಸಿ ಫಾರ್ವರ್ಡ್ಸ್ ಅಥವಾ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ಬಳಸುವುದನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಿ. ವಿನಿಮಯ ದರಗಳನ್ನು ಗಮನಿಸಿ ಮತ್ತು ಅಗತ್ಯವಿದ್ದಂತೆ ನಿಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊವನ್ನು ಸರಿಹೊಂದಿಸಿ.
5. ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಣ
ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊ ವಿಭಿನ್ನ ಆಸ್ತಿ ವರ್ಗಗಳು, ಕೈಗಾರಿಕೆಗಳು ಮತ್ತು ಭೌಗೋಳಿಕ ಪ್ರದೇಶಗಳಲ್ಲಿ ಉತ್ತಮವಾಗಿ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಿಸಲ್ಪಟ್ಟಿದೆಯೆ ಎಂದು ಖಚಿತಪಡಿಸಿಕೊಳ್ಳಿ. ಹಣದುಬ್ಬರ ಸಂರಕ್ಷಣೆಗಾಗಿ ಕೇವಲ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಅಥವಾ TIPS ಗಳ ಮೇಲೆ ಅವಲಂಬಿತರಾಗಬೇಡಿ. ಒಟ್ಟಾರೆ ಅಪಾಯವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಾಡಲು ಮತ್ತು ಆದಾಯವನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸಲು ಷೇರುಗಳು, ರಿಯಲ್ ಎಸ್ಟೇಟ್ ಮತ್ತು ಸರಕುಗಳಂತಹ ಇತರ ಆಸ್ತಿಗಳನ್ನು ಸಂಯೋಜಿಸಿ.
ಕಾರ್ಯಸಾಧ್ಯವಾದ ಒಳನೋಟಗಳು ಮತ್ತು ಶಿಫಾರಸುಗಳು
ಹಣದುಬ್ಬರ ಸಂರಕ್ಷಣೆಗಾಗಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳನ್ನು ಪರಿಣಾಮಕಾರಿಯಾಗಿ ಬಳಸಿಕೊಳ್ಳಲು, ಈ ಕಾರ್ಯಸಾಧ್ಯವಾದ ಒಳನೋಟಗಳು ಮತ್ತು ಶಿಫಾರಸುಗಳನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಿ:
- ನಿಮ್ಮ ಅಪಾಯ ಸಹಿಷ್ಣುತೆಯನ್ನು ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡಿ: ಅಪಾಯದೊಂದಿಗೆ ನಿಮ್ಮ ಆರಾಮ ಮಟ್ಟವನ್ನು ಮತ್ತು ಹಣದುಬ್ಬರ ಅಥವಾ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಏರಿಳಿತಗಳಿಂದಾಗುವ ಸಂಭಾವ್ಯ ನಷ್ಟಗಳನ್ನು ತಡೆದುಕೊಳ್ಳುವ ನಿಮ್ಮ ಸಾಮರ್ಥ್ಯವನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸಿ.
- ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿಗಳನ್ನು ವ್ಯಾಖ್ಯಾನಿಸಿ: ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ, ಶಿಕ್ಷಣ ನಿಧಿ, ಅಥವಾ ಸಂಪತ್ತು ಸಂರಕ್ಷಣೆಯಂತಹ ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಉದ್ದೇಶಗಳನ್ನು ಸ್ಪಷ್ಟವಾಗಿ ವ್ಯಾಖ್ಯಾನಿಸಿ.
- ಹಣದುಬ್ಬರದ ಪ್ರವೃತ್ತಿಗಳನ್ನು ಗಮನಿಸಿ: ನಿಮ್ಮ ಪ್ರದೇಶದಲ್ಲಿ ಮತ್ತು ಜಾಗತಿಕವಾಗಿ ಪ್ರಸ್ತುತ ಮತ್ತು ಯೋಜಿತ ಹಣದುಬ್ಬರ ದರಗಳ ಬಗ್ಗೆ ಮಾಹಿತಿ ಪಡೆದುಕೊಳ್ಳಿ.
- ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳನ್ನು ಹೋಲಿಕೆ ಮಾಡಿ: ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳಲ್ಲಿ ನೀಡಲಾಗುವ ಬಡ್ಡಿ ದರಗಳನ್ನು ಇತರ ಸ್ಥಿರ-ಆದಾಯದ ಹೂಡಿಕೆಗಳೊಂದಿಗೆ ನಿಯಮಿತವಾಗಿ ಹೋಲಿಕೆ ಮಾಡಿ.
- ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಿ: ನಿಮ್ಮ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಅಧಿಕಾರ ವ್ಯಾಪ್ತಿಯಲ್ಲಿ ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ತೆರಿಗೆ ಪರಿಣಾಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಿ.
- ವೃತ್ತಿಪರ ಸಲಹೆ ಪಡೆಯಿರಿ: ನಿಮ್ಮ ಗುರಿಗಳು ಮತ್ತು ಅಪಾಯದ ಪ್ರೊಫೈಲ್‌ಗೆ ಸರಿಹೊಂದುವ ವೈಯಕ್ತಿಕಗೊಳಿಸಿದ ಹೂಡಿಕೆ ತಂತ್ರವನ್ನು ಅಭಿವೃದ್ಧಿಪಡಿಸಲು ಹಣಕಾಸು ಸಲಹೆಗಾರ ಅಥವಾ ತೆರಿಗೆ ವೃತ್ತಿಪರರನ್ನು ಸಂಪರ್ಕಿಸಿ.
ತೀರ್ಮಾನ
ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಹೂಡಿಕೆಗಳನ್ನು ಹಣದುಬ್ಬರದ ವಿರುದ್ಧ ರಕ್ಷಿಸಲು ಮೌಲ್ಯಯುತ ಸಾಧನಗಳಾಗಿವೆ. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಸರಳತೆ ಮತ್ತು ತೆರಿಗೆ ಅನುಕೂಲಗಳನ್ನು ನೀಡಿದರೆ, TIPS ಹೆಚ್ಚಿನ ದ್ರವ್ಯತೆ ಮತ್ತು ನಮ್ಯತೆಯನ್ನು ಒದಗಿಸುತ್ತವೆ. ಅವುಗಳ ನಡುವಿನ ಆಯ್ಕೆಯು ವೈಯಕ್ತಿಕ ಸಂದರ್ಭಗಳು, ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿಗಳು ಮತ್ತು ಅಪಾಯ ಸಹಿಷ್ಣುತೆಯ ಮೇಲೆ ಅವಲಂಬಿತವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಜಾಗತಿಕ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕರೆನ್ಸಿ ಅಪಾಯ, ತಡೆಹಿಡಿಯುವ ತೆರಿಗೆಗಳು ಮತ್ತು ತಮ್ಮ ಪೋರ್ಟ್‌ಫೋಲಿಯೊದ ಒಟ್ಟಾರೆ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಣವನ್ನು ಎಚ್ಚರಿಕೆಯಿಂದ ಪರಿಗಣಿಸಬೇಕು. ಐ-ಬಾಂಡ್‌ಗಳು ಮತ್ತು TIPS ಗಳ ಸೂಕ್ಷ್ಮ ವ್ಯತ್ಯಾಸಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವ ಮೂಲಕ ಮತ್ತು ಅವುಗಳನ್ನು ಉತ್ತಮವಾಗಿ ವೈವಿಧ್ಯೀಕರಿಸಿದ ಹೂಡಿಕೆ ಯೋಜನೆಯಲ್ಲಿ ಕಾರ್ಯತಂತ್ರವಾಗಿ ಸಂಯೋಜಿಸುವ ಮೂಲಕ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಸಂಪತ್ತನ್ನು ಹಣದುಬ್ಬರದ ಸವೆತದ ಪರಿಣಾಮಗಳಿಂದ ಪರಿಣಾಮಕಾರಿಯಾಗಿ ರಕ್ಷಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ತಮ್ಮ ಹಣಕಾಸಿನ ಉದ್ದೇಶಗಳನ್ನು ಸಾಧಿಸಬಹುದು.